L’Autorité européenne des assurances et des pensions professionnelles (AEAPP) a récemment publié les résultats de son exercice de stress-test 2024. Conduit tous les trois ans, cet exercice vise à mesurer la capacité du secteur européen de l’assurance à résister à des scénarios économiques et financiers défavorables.
Pour cette édition, 48 organismes d’assurance, représentant 75 % des actifs du secteur au sein de l’Espace économique européen, ont participé. Dix d’entre eux étaient français, témoignant de l’importance des assureurs hexagonaux dans cet exercice.
Un scénario de crise pour tester les limites du secteur
Le stress-test 2024 repose sur un scénario particulièrement exigeant combinant des risques financiers liés à un contexte géopolitique tendu et des chocs propres au secteur de l’assurance. Parmi ces derniers figurent des rachats massifs de contrats d’assurance vie et une augmentation significative des coûts des sinistres. L’objectif était de tester la résilience des organismes face à des défis systémiques susceptibles d’impacter lourdement leurs bilans et leur liquidité.
Des résultats rassurants pour les assureurs européens et français
Les résultats publiés par l’AEAPP confirment que les assureurs participants restent globalement résilients face aux chocs envisagés. Les organismes parviennent à satisfaire les exigences de Solvabilité II, un cadre réglementaire européen visant à garantir la solidité financière des assureurs. En dépit des tensions simulées, les entités ont montré leur capacité à gérer des sorties de liquidité importantes, préservant ainsi leur stabilité et celle du secteur.
En France, les résultats des dix organismes testés ont également été salués par l’Autorité de contrôle prudentiel et de résolution (ACPR). Ces derniers ont démontré leur aptitude à répondre efficacement aux situations de crise grâce à des outils robustes et des stratégies adaptées.
Un levier pour la gestion des risques et la coopération sectorielle
Au-delà de l’évaluation individuelle des organismes, cet exercice représente une opportunité pour les assureurs de renforcer leurs outils de gestion des risques. Les échanges entre les entités supervisées et les autorités de régulation, tels que l’ACPR, contribuent à affiner les plans d’action en cas de stress et à partager les meilleures pratiques. Ces démarches renforcent la résilience globale du secteur tout en favorisant une approche collaborative entre les acteurs et les régulateurs.
Perspectives pour le secteur de l’assurance
Les résultats du stress-test 2024 sont une preuve tangible de la capacité du secteur européen de l’assurance à faire face à des défis complexes. Cependant, comme le souligne l’AEAPP, cette résilience a un coût, notamment en termes de liquidité et d’adaptabilité aux changements rapides. Les conclusions de cet exercice serviront de base pour ajuster les politiques et renforcer la préparation aux crises futures.
