Selon le McKinsey – Global Insurance Report 2023, l’industrie mondiale de l’assurance vie est à un tournant décisif.
Les tendances actuelles et les forces en jeu suggèrent une réimagination fondamentale qui pourrait entraîner des changements significatifs.
Au cours de la dernière décennie, l’instabilité croissante de l’industrie de l’assurance vie et de la retraite a été bien documentée. Des transformations numériques aux préoccupations croissantes liées à l’environnement, à la société et à la gouvernance (ESG), en passant par un environnement économique en mutation, les acteurs de l’industrie sont poussés à repenser leurs modèles opérationnels.
Quatre forces majeures façonnent l’avenir
- Prise de conscience du risque personnel : De plus en plus de citoyens réalisent qu’ils sont personnellement responsables de leurs futurs coûts de santé et de retraite. Cette prise de conscience crée des opportunités pour les assureurs.
- Des taux nominaux en hausse à court terme : Les taux d’intérêt nominaux resteront élevés dans un avenir prévisible, ce qui pourrait offrir des opportunités de croissance passive pour les assureurs.
- Le rôle croissant de la technologie : Les attentes des clients en matière de niveau de service évoluent, poussant de nombreuses entreprises à adopter des technologies disruptives telles que le cloud computing et l’IA appliquée.
- L’essor des économies asiatiques : Une nouvelle classe moyenne émerge en Asie et dans d’autres économies en développement, offrant de nouvelles opportunités pour les assureurs.
Une industrie à la croisée des chemins
La performance de l’industrie a été affectée par ces forces, accélérant les changements structurels. Les assureurs n’ont pas suivi la croissance des économies dans lesquelles ils opèrent. De plus, ils ont du mal à générer des rendements rentables après le coût du capital. Cependant, des poches de croissance et d’opportunité existent, notamment aux États-Unis avec des produits offrant une protection principale.
Vers une réimagination fondamentale du modèle d’affaires de l’assurance vie
Les assureurs auront une multitude d’options à leur disposition dans les années à venir. La question est claire : sur quelles forces stratégiques peuvent-ils compter pour générer de la croissance face à cette turbulence ?
Quatre modèles d’affaires « dégroupés » pour créer de la valeur
Traditionnellement, les assureurs ont réalisé des profits et une croissance en identifiant des produits et des marchés attractifs. Aujourd’hui, l’industrie reconsidère cette approche. Les assureurs se diversifient, évoluant leur offre de produits et se concentrant sur des sources de création de valeur distinctives.
En conclusion, le paysage de l’assurance vie est en pleine mutation. Les assureurs doivent s’adapter rapidement pour rester pertinents et compétitifs dans ce nouvel environnement.
Source : McKinsey
